“央妈”一直不按常理出牌，这次也不例外，虽然都预期四季度还可能降准、降息，但谁也没料到会来得这么快。上周五晚饭前，央行又是突然抛出降准、降息的消息，这也是两个月内的第二次“双降”。按照公告，自10月24日起，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%；其他各档次贷款及存款基准利率相应调整。同时，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。
存款利率分化明显
就在央行发布公告的第二天，各银行就对存款利率进行了调整。根据各大银行最新的官网挂牌利率，各银行的存款利率分化愈加明显。仅从一年期人民币储蓄存款整存整取的利率看，城市商业银行整体较高，如浙江稠州商业银行为2.25%，宁波银行为2.025%；其次是全国性股份制银行，包括广发银行、中信银行、浦发银行、民生银行、浙商银行等，利率均为2%；工行、建行、中行、农行这四大国有商业银行一年期整存整取利率最低，为1.75%。
存款利率的降低，带来的是存款收益缩水。以存款1万元，存期一年为例，在降息前基准利率为1.75%，大部分银行都执行上浮30%的优惠政策，也就是实际存款利率约为2.275%。那么，一年下来的收益为227.5元。降息后，基准利率降至1.5%，按照大部分银行2%的存款利率，1万元存一年可得利息200元。两相比较，少了27.5元。如果基数放大，存期拉长，损失更大。
对于有储蓄习惯的人来说，存款前可多跑几家银行问问，“货比三家”。
贷款利率
降至十年新低
降准降息从来都是存款者哭，贷款者笑。业内人士对比发现，目前商业房贷利率已是近10年来的最低水平。以贷款100万元、20年还清、等额本息还款计算，此次“双降”后5年期以上贷款利率降至4.9%，每月房贷可少还138元。
仔细算算，这是央行从2014年11月起的第6次降息，累计降息达1.65个百分点。也就是，按照第一次降息前的贷款利率5.15%测算，贷款100万元20年还清，总还款额160.38万元，月均还款6682.7元。在这次降息后的新利率下，这笔房贷的总还款额将降至157万元，月均还款6544.44万元。也就是说，从去年11月算的话，6次降息后，每个月可少还939元。
不过值得注意的是，个人住房公积金贷款利率在此次降息后保持不变。
理财产品收益率
难翻身
央行“双降”对于股市来说是利好，但对银行理财产品来说则是利空，特别是原本就走在下行通道的货币型理财产品，收益率或将进一步走低。昨日，金华一股份制银行的理财师郭先生更新了朋友圈，表示该行大额存单收益率并不随降息调整，保持原有利率不变。用他的话说，这可是难得的大手笔。
众所周知，去年下半年以来，不仅是余额宝等互联网理财产品收益率节节走低，银行理财产品的收益率同样没有逃过走下坡路的命运。刚刚过去的9月，银行理财产品的发行量和收益率就双双下降，其中平均预期年化收益率更是创近两年新低。不少挂钩类产品还因到期无法偿付，选择提前终止。
对此，义乌一商业银行理财师张先生表示，“双降”向市场释放了流动性，货币资金的使用价值进一步降低。随着利率市场化的推行，低利率将是长期趋势，就中长期理财产品看，四季度的平均收益率预计在4.5%左右。对于投资者来说，尽可能选择中长期固定收益类产品，以提前锁定收益。
